Motilal Oswal Large & Midcap Fund Review 2025 – 29% CAGR | Best Mutual Fund

क्या आप ऐसे फंड की तलाश में हैं जिसने सिर्फ बड़े नामों को नहीं, बल्कि स्मॉल-कैप्स को भी पछाड़ दिया हो? मोतीलाल ओसवाल के द्वारा एक फण्ड मैनेज किया जा रहा है जिसने पिछले 5 वर्षों में छप्पर फाड़ कर Retun दिया है लेकिन अफ़सोस यह है कि इस Hidden Gem के बारे में बहुत से निवेशकों को पता ही नहीं है।

Fund Overview -

Category: Large & Midcap Fund (Equity Fund)

Fund Type: Direct and Regular Schemes [ Open Ended]

NAV: 34.35 (regular as on 6th Nov 2025) 

Launch Year: 17-Oct-2019

Benchmark: NIFTY Large Midcap 250 TRI Investment

Objective: Long-term capital growth by investing in both large and mid-sized companies.

Minimum Investment: ₹500 SIP or Lumpsum

Exit Load: 1% if you exit before 365 days.

Lock in Period: No any

Expense Ratio: 0.67% to 1.70% annually

यह फंड Large, Mid और Small Cap तीनों तरह की कंपनियों में निवेश करता है — जहाँ Large Cap कंपनियाँ स्थिरता प्रदान करती हैं, वहीं Small Cap कंपनियाँ तेज़ ग्रोथ के अवसर देती हैं, और Mid Cap कंपनियाँ दोनों के बीच संतुलन बनाए रखती हैं।

प्रदर्शन और विश्लेषण-

recent आंकड़े के अनुसार इस फण्ड ने 5 वर्ष के निवेश पर SIP के माध्यम से 25% का सालाना return दिया है और अगर बात lumpsum की जाये तो यानि Absolute Returns की तो 265% का दिया है यह small cap की केटेगरी से ज्यादा return हैं जहाँ आपका पैसा भी स्माल कैप(small cap) की केटेगरी से कम रिस्क और ज्यादा स्टेबिल्टी पर एक बहुत ही मजबूत return मिल रहा है

Fund Manager:

इस फण्ड को Ajay Khandelwal 11-Dec-2023 से, Atul Mehra 01-Oct-2024 से, और  Rakesh Shetty since 22-Nov-2022 से मैनेज कर रहे हैं।

Risk

Turnover Ratio: 32%

Asset Allocation -

Portfolio Aggregates

आप देख सकते हैं फण्ड ने Large & Midcap दोनों में केटेगरी एवरेज से ज्यादा निवेश किया हुआ है जिससे अच्छा और Stable Return के चांस काफी बढ़ जाते हैं

Portfolio: TOP 10 holdings-

Fund Strategy –

यह फण्ड “Buy right, it tight” philosophy पर काम करता है फण्ड मैनेजर फ़ण्डामेंटली स्ट्रांग कंपनियों को चुनकर उनमें longer term के लिए निवेश करते हैं, high quality, scalable business models और competent management को प्राथमिकता दी जाती है। यही approach इसे अन्य large & midcap फंड्स से अलग बनाती है।

Peer Comparison

**returns can be fluctuate (update as on 06-Nov-2025)

**all amount is in ₹.  ***direct plans

Ratings:

कौन इन्वेस्ट करे और कब?

यदि आपका विचार लम्बी अवधि और अच्छे return के लिए है तो यह फंड आपके लिए एक अच्छा  विकल्प हो सकता है –

1. कम जोखिम और अच्छे मजबूत return की जिनको तलाश है,
2. 5 + वर्ष का निवेश विचार कर रहे हों।
3. केवल “सुरक्षा” नहीं बल्कि “विकास” की दिशा में भी कदम बढ़ाना चाहते हों।
4. SIP (Systematic Investment Plan) के माध्यम से नियमित निवेश करना चाहते हों।

सावधानियाँ -

हर फंड की तरह यह विकल्प भी जोखिम-मुक्त नहीं है। कुछ प्रमुख जोखिम हैं:

• पिछले रिटर्न भविष्य की गारंटी नहीं हैं; निवेश निर्णय लेते समय अपनी जोखिम क्षमता, लक्ष्य और समय-अवधि जरूर देखें।
• यदि आपका लक्ष्य सिर्फ 1-2 साल का है, तो यह फंड आपके लिए ज्यादा उपयुक्त नहीं हो सकता — लंबी अवधि में बेहतर परिणाम देखने को मिलते हैं।

Tax:

टैक्स आपके निवेश का एक बहुत ही महत्वपूर्ण हिस्सा है हमें टैक्स की प्लानिंग सबसे पहले कर लेनी चाहिए जिससे भविष्य में बेहतर रिटर्न और कम टैक्स बोझ दोनों का लाभ पा सकते हैं।

• यदि आप इस फण्ड को 1 साल यानि 365 दिनों से पहले बेचते हैं तो यह शार्ट टर्म कपिटल गेन टैक्स में आएगा जिसपर आपको मुनाफे का 20% देना होगा।
• यदि आप इस फण्ड को 1 साल यानि 365 दिनों के बाद बेचते हैं तो यह लॉन्ग टर्म कपिटल गेन टैक्स में आएगा जिसपर आपको मुनाफे का 12.50% देना होगा।

Expert Views –

• मार्केट विश्लेषकों का मानना है कि यह फंड अपने disciplined stock-selection और low turnover approach के कारण आने वाले वर्षों में भी स्थिरता बनाए रख सकता है।
• दीर्घकालिक निवेशकों के लिए यह फंड “Growth with Stability” थीम का एक आदर्श उदाहरण है।